农业大涨7%,独领风骚
农业板块扬眉吐气暴涨了7%,领涨所有板块,农业行情要起动了吗?像玉米、大豆、鸡肉也都暴涨5%左右,相比较军工、新能源、芯片这些之前的热门板块今天灰头土脸,跌得绿油油的,此外像油气、可燃冰这些传统能源板块也大涨6%左右!
还是一句话,没有永远的涨,也没有永远的跌。盛极就会转衰,否极可以泰来。
农业和传统能源为什么会领涨?
其实一点也不意外,之前也分享过,传统能源全球紧缺,新能源又跟不上,能源价格大涨,原材料价格有上涨压力,同时能源紧缺又限电,制造业产品生产供给也会受限,这就有通货膨胀的悲观预期。
传统能源涨就情理之中了,那农业涨的逻辑是什么?其实不止农业,包括消费行业今天也涨的非常好:3%—4%,首先能源价格大涨和限电对这两个板块影响较小,主要是影响传统制造业,重工业,他们是比较能“吃”电的,而农业主要是靠土地和靠天吃饭,能源涨价和限电对它几乎没影响,但是因为全球对通货膨胀的预期和忧虑,对未来充满担忧的时候,面包牛奶粮食是最能给人安全感的。
但是我觉得真的没必要过于悲观,能看到的风险都可以想办法解决,看不见的风险才可怕!要相信顶层的智慧!
投资农业、能源板块,需明白两个问题
第一个问题:区分情绪行情和价值行情
什么是情绪行情?
由于短期突发事件导致的上涨,就属于情绪行情。
什么是价值行情 ?
由于企业或者行业长期稳定盈利带来的上涨,就属于价值行情。
情绪行情举例:
像2019年末那波非洲猪瘟,猪肉包括农业也有一波大幅上涨,猪肉板块从2018年10月整整上涨了两年,到2020年10月最高点附近上涨了200%多。这里非洲猪瘟就是短期黑天鹅事件,导致了情绪行情。非洲猪瘟解决后,农业相关板块也应声暴跌,猪肉的价格从三四十元一斤跌到现在十元左右。
最简单的区分是不是情绪行情的方法:我们就问自己,粮食、能源的价格未来三到五年能一直这么迅速上涨吗?显然不能。那就是不是长期发展的价值逻辑。
第二个问题:情绪行情的特点是什么呢?
1、行情一般更短,
不超过一两年,短的甚至几个月、几天时间,你如果拉长三到五年以上的维度看,情绪行情它没有持续性。
2、暴涨暴跌
首先情绪化行情是由于人们面对短期黑天鹅事件的恐慌情绪推动的,它来得特别快、特别凌厉,相关行业因为短期黑天鹅事件而受益,业绩会暴涨,但是黑天鹅事件平息或者有平息的预期时,他们的业绩也会迅速回落,股价一般至少都会腰斩,有的甚至怎么涨的、怎么跌回去!
基于以上两个问题的分析,你就不能用价值投资、长期投资的逻辑去投资能源、农业这样的板块,而是顺势而为!
顺势而为布局农业、传统能源
就以今天涨的最多的“种植业与林业”板块为例,
首先:形态上要螺旋向上
不要涨的太急、太疯,太急太疯就不要参与,那是赌博。最好是30度或者45度的斜率上涨,该板块具备。
其次:回踩时布局
它如果未来几天能回踩下面的黄线轨道并且不破下轨,我们就可以布局介入,跌破了,短期趋势没了就不参与了!它如果突破了上轨,那是强趋势,一般会回踩一下上轨然后再继续涨,那我们可以在回踩上轨的时候布局。
如果没有回踩而是一路疯狂上涨,我的建议是:宁可错过不做错!
布局策略建议
对于新手来说,情绪行情更难,而且需要更快地反应和对实事动态的不断跟踪,所谓情绪行情很容易让投资者情绪上头、赌性大发。往往让投资者大幅亏损的就是这种情绪行情,但是像绩优的蓝筹白马短期套牢了,长期拿着随着业绩的增长往往还会涨回来,只不过是时间问题。
如果你想参与这样的情绪热门板块,我建议不要作为投资重点,可以轻仓参与,破位要及时止盈或止损。还是建议重点布局之前反复分享的低估蓝筹白马。
价值行情慢,但是长期来看往往价值的乌龟能跑赢情绪的兔子。
|
|